StandX introduce SIP1 e SIP2: Avviato il meccanismo di sovvenzione, che sta ridefinendo il trading on-chain e la struttura dei premi
Articolo Sorgente: StandX
Nel contesto dell'evoluzione continua del trading decentralizzato di derivati, StandX sta rafforzando la sua competitività attraverso l'innovazione dei prodotti. Di recente, StandX ha lanciato ufficialmente due proposte di aggiornamento principali: SIP1 (Block Trade) e SIP2 (Position Yield), con l'obiettivo di migliorare in modo completo l'esperienza dell'utente e l'efficienza della strategia, considerando sia l'esecuzione delle operazioni che il rendimento dei fondi. Questo segna anche un ulteriore approfondimento del meccanismo dei prodotti e del design dei ricavi di StandX, segnalando un importante passo avanti per il progetto.
1. SIP1: Meccanismo di scoperta del prezzo delle negoziazioni in blocco on-chain
L'introduzione di SIP1 è rivolta principalmente agli utenti con grandi esigenze di volume di negoziazione, fornendo loro un metodo di esecuzione on-chain più efficiente e a basso impatto.
Negli ambienti di negoziazione on-chain tradizionali, gli ordini di grandi dimensioni spesso affrontano uno slittamento significativo, costi di impatto di mercato elevati, liquidità insufficiente e altri problemi. SIP1 introduce un meccanismo simile a "abbinamento off-chain + regolamento on-chain", consentendo agli utenti di condurre la scoperta del prezzo e l'esecuzione per le negoziazioni in blocco on-chain.
Il suo valore fondamentale risiede in:
● Riduzione dell'impatto dello slippage: Ottenere un'esperienza di trading quasi "priva di slippage" attraverso meccanismi specializzati di negoziazione e abbinamento dei prezzi
● Ottimizzazione dell'efficienza degli scambi: Evitare costi e ritardi derivanti dalle transazioni sul libro degli ordini
● Aumento dell'utilizzo dei fondi: Più adatto alle grandi esigenze di entrata e uscita di istituzioni, utenti whale o strategie ad alta frequenza
L'essenza di SIP1 è introdurre il meccanismo maturo del Block Trade dalla finanza tradizionale alla catena, fornendo agli utenti DeFi strumenti di trading più professionali e migliorando la capacità del mercato on-chain.
2. SIP2: Inserimento di "Rendimento" nelle posizioni
Se SIP1 affronta la questione di "come fare trading in modo migliore", allora SIP2 risponde a un'altra domanda fondamentale: come garantire che le posizioni stesse continuino a generare rendimenti.
Il nucleo di SIP2 è quello di migliorare ulteriormente il rendimento dell'utente in base al meccanismo di rendimento DUSD esistente, vincolando direttamente il rendimento alle posizioni. Ciò significa:
● Utenti che fanno trading: Quando si partecipa al trading di contratti, non solo le posizioni in margine possono ricevere il rendimento DUSD, ma anche le posizioni possono generare continuamente rendimenti
● Utenti conservatori: Anche senza frequenti operazioni di trading, è possibile ottenere rendimenti stabili detenendo DUSD e partecipando a strategie pertinenti
Questo design affronta fondamentalmente il problema dei "fondi inattivi" sulle piattaforme di trading tradizionali, consentendo agli asset degli utenti di generare rendimenti in qualsiasi stato.
Tre, Miglioramento dei ricavi delle strategie: Potenziamento del trading professionale
Uno degli aspetti chiave di SIP2 è il suo significativo miglioramento di più strategie. Prendendo come esempio l'arbitraggio del tasso di finanziamento comune:
● Fonte di entrate della strategia tradizionale: Spread del tasso di finanziamento
● Su StandX:
○ Gli utenti, durante il processo di apertura della posizione, costituiscono una garanzia con DUSD e guadagnano continuamente entrate base
○ Contemporaneamente, tramite SIP2, gli utenti possono ricevere ulteriori premi di rendimento durante il periodo di detenzione
Ciò significa che gli utenti non traggono vantaggio solo dalle entrate della strategia stessa, ma ricevono anche guadagni stratificati da "Entrate da garanzia + Miglioramento delle entrate da detenzione". Alla fine, questa doppia struttura di entrate aumenterà significativamente il ROI complessivo della strategia, rendendo StandX più attraente per i trader e i team di quantificazione.
Quattro, SIP1 + SIP2: Innovazione combinata di trading e ricavi
Inoltre, SIP1 e SIP2 non esistono in isolamento ma possono creare un effetto sinergico:
● Attraverso SIP1: Gli utenti possono assumere posizioni di grandi dimensioni con uno slittamento minimo
● Attraverso SIP2: Guadagnare continuamente entrate migliorate durante il periodo di detenzione
Questa combinazione significa che l'intero ciclo di vita del trading, dall'“ingresso” alla “detenzione”, è ottimizzato. Gli utenti non solo possono entrare nel mercato a un prezzo migliore, ma possono anche ricevere entrate aggiuntive durante la fase di detenzione, rendendo questo design integrato un approccio particolarmente innovativo nel mercato attuale dei derivati DeFi.
Cinque, StandX: Costruire continuamente un PerpDEX differenziato
Come piattaforma di scambio decentralizzata costruita dall'ex Binance Futures Core Team, StandX si è concentrata su meccanismi di prodotto innovativi e sull'esperienza utente fin dal suo lancio.
Attualmente, StandX ha raggiunto i seguenti traguardi chiave:
● Volume di scambio giornaliero superiore a 500 milioni di dollari
● DUSD TVL superiore a 100 milioni di dollari
● Costruzione di un sistema di trading generatore di entrate incentrato su DUSD
A differenza delle tradizionali piattaforme PerpDEX, il concetto centrale di StandX è quello di incorporare la "capacità di generare entrate" nell'infrastruttura di trading stessa, piuttosto che fare affidamento su incentivi esterni. L'introduzione di SIP1 e SIP2 è un'ulteriore incarnazione di questo concetto: migliora l'efficienza del trading rafforzando al contempo i rendimenti dei fondi, consentendo alla piattaforma di stabilire una chiara differenziazione nel panorama competitivo di PerpDEX.
Questo articolo è un contenuto contribuito e non rappresenta le opinioni di BlockBeats.
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